Является ли золото хорошей инвестицией

Мы все слышали и видели рекламу “Покупайте золото”. Обычно хорошо проплаченная знаменитость говорит о том, насколько непредсказуемыми могут быть рынки, а затем представляет золото (в виде слитков, например, или “металлических” счетов).

Вопрос в том, стоит ли уделять внимание этим рекламным объявлениям? И является ли золото хорошей инвестицией?

Нас убеждают, что если фондовый рынок рухнет, золото будет расти. Или, по крайней мере, не упадет в цене. Однако в рекламных целях золото всегда почему-то сравнивают с акциями компаний, а не с облигациями, гарантирующими фиксированные доходы.

Когда кто-то агрессивно рассматривает золото в виде инвестиции, кажется, что он идет по лезвию ножа, размещая все свои деньги в золоте. Вкладывать все деньги в любой товар – это всегда рискованное дело.

Мнения о желтом металле меняются. Кое-кто считает, что золоту вообще не место в современном инвестиционном портфеле. Другие полагают, что драгоценный металл все же надо иметь в структуре инвестиций. Так что же делать и является ли золото хорошей инвестицией?

Нужно понимать, что золото не имеет внутренней ценности; с этих инвестиций не платятся дивиденды.

Речь не идет о золотых монетах, других предметах коллекционирования из драгметаллов и ювелирных украшениях. В данной публикации эксперт онлайн-сервиса Веб Экстерн говорит о золотых слитках.

Лучший способ принять решение об инвестировании в золото – взглянуть на историю. С 1986 года по настоящее время золото выросло примерно на 200%. Однако, если взглянуть на долгосрочную историю Доу-Джонса (знаменитый фондовый индекс США) за тот же период, можно отметить рост примерно на 900%. Это большая разница. А если сравнивать со стоимостью биткоина с 2009 года по настоящее время, то можно попросту пережить шок. Но тема данной публикации – золото, а не крипто-активы, поэтому вернемся к желтому металлу.

Никто не утверждает, что не следует иметь золото в инвестиционном портфеле частного инвестора, но вы не должны делать это физически. Не покупайте золотые слитки и не храните их в своем доме! В этом случае появляется целый ряд объективных проблем с безопасностью.

Если вы заинтересованы в том, чтобы включить золотые слитки в свой инвест-портфель, открывайте “металлические счета”. В серьезных банках это можно сделать онлайн, выполнив перевод денежных средств на счет или “перебросив” деньги с кредитной карты. А лучше инвестируйте в специализированный фонд, продающий позиции на золото.

Когда золото – хорошая инвестиция

У золота есть свое место. Желтый металл не является обязательством какого-либо правительства или корпорации. Покупатели могут напрямую инвестировать в золото, и они делали это столетиями.

Исследования показывают, что с 1934 года ежегодная доходность золота составляет около 5 процентов. Это хорошая рентабельность инвестиций, особенно для позиции с фиксированным доходом. Она обеспечивает “защитный буфер” от эпизодических спадов рынка и рецессий.

Однако, как и любые инвестиции, которые показывают значительное увеличение, бывают моменты с существенным снижением. Так что следует быть расчетливым при выборе “точки входа” в этот актив.

Итак, отвечая на основной вопрос: “Является ли золото хорошей инвестицией?” – можно уверенно заявить:

  • Если вы следуете современной теории инвестиционного портфеля, покупая акции и облигации, может быть целесообразно поместить небольшой процент своих инвестиций в золото – на длительный период времени.
  • Если вы покупаете золото как защиту от спадов рынка, следуя принципам перебалансировки портфеля в ключевые моменты, сохраняя качественные инвестиции и не пытаясь “прыгнуть выше головы” на фондовом рынке, то золото действительно правильное вложение.

Вы можете занять любую позицию и все равно стать лидером. Все зависит от вашей терпимости к риску. Понятно, что по статистике вы будете зарабатывать больше денег в 100% портфеле акций; однако, если ваша терпимость к риску не позволяет пойти на это, и вы не желаете размещать деньги в традиционные облигации или другие позиции с фиксированным доходом, золото может быть хорошей альтернативой.


Больше публикаций об инвестициях и выгодном вложении финансовых средств.